第2章 工薪阶层的常规投资保值方法
上篇 开源篇
1.通胀时期投资什么股票能保值
通货膨胀时期，股票投资的选择是非常需要注意的。如果投资得当，非但不会吃亏，还能让自己手里的资本升值。
（1）投资有通胀预期的股票，如农产品、基础原材料等。这些商品价格一路上涨，关于它们的股票是有可能被主力资金利用和炒作的。
（2）投资有色金属的股票。全球范围内对于有色金属供需两旺，关于它们的股票也是非常值得追捧的。
（3）买基金。基金其实就是一篮子股票。投资基金，就等于是雇佣了一个专业的基金经理来为自己理财，这样可以有效地避免通货膨胀带来的风险。
2.买进股票的保值方法
股票保值的途径主要有两点：一是目标公司的分红；二是赚取股票买卖差价。选择不同的途径，也需要掌握不同的技巧。
（1）长线生意瞄准价值投资，在其他投资人对目标公司产生了“价值低估”的情况下切入市场，买入股票，长期持有该股票。这样选择的意义就在于该股票的上升空间比较大，成长潜力非常高。在合适的价位售出该股票可以保证不赔，甚至是多利。
（2）短线生意要抓热点，快进快出，依靠资金的高使用率来保值、赚钱。市面上一旦出现了正向差价，就要迅速抛出。
3.长期投资策划利于保值
在个人理财的许多投资方式中，长期股票投资是一种高角度、高收益的投资保值方式。那么，工薪阶层该如何进行长期股票投资呢？
1）认清风险
风险和收益是并存的，要想获得收益就必须站在客观的立场上认可风险。任何投资方式都会存在一定的风险，所以进行投资时需要尽可能地从宏观上认清风险。因为长期投资将会长时间地占用家庭很大一部分资金，而这就要求投资者进行长期股票投资前要明白每年都有一些业绩优秀的公司，也有一些巨额亏损的公司。投资者一定要尽可能多地从宏观上分析出哪些公司是业绩优秀的公司，哪些是巨额亏损的公司。
2）了解经营范围和业务
有一部分股票的走势会独立于大盘，因此要了解其经营范围和业务走向。
3）选择一个合适的投资对象
在选择投资对象的同时，通常要先考虑你所了解的行业和公司。如果没有任何你所熟悉的行业和公司，那么，在投资前需要寻找专门的投资理财公司帮助你选择合适的投资对象。
4）研究投资对象
选定好投资对象后，投资者一定不要急于投资，而先要对比所选对象和竞争对手的情况，对比该股票和大盘的走势差异。
5）分析投资对象的市盈率
研究了投资对象走势以后，还需要观察并计算该股票的市盈率如何。
6）预估可能的收益
一般情况下，红利是上市公司发放给投资者的分红，无论股票涨跌，都不会影响红利的发放。因此，投资者要在投资前预估一下自己将要投资的公司股票红利收益如何。
7）分析投资成本
长期投资相当于降低了交易成本，如果频繁地买入、卖出股票赚取短差，很容易变成为证券公司打工。所以，投资者要根据自己的财务状况决定投入的多少——既能获得预期的收益，又能充分利用家庭中的闲置资金。
长期投资者一般非常清楚其投资的必要性，会积极制订投资决策，也会十分清楚地列出长期计划，并通过计划达到自己的财务目标。最重要的是，长期投资者擅长向有能力的理财专家征求意见。
如果你想进行长期投资，就要制订一个长期计划，而且从现在就开始培养良好的理财习惯，通过理财享受生活，并增加自己的收入。同时，你还要考虑每个月应投资多少钱、用多少时间才能按实际回报率获得收益，从而最终实现理财目标。
4.股票投资的日常操作策略
投资者在最初的投资阶段应该以积累知识和经验为主，即稳扎稳打，而且眼光和计划都应该放得长远一些。具体来说，投资者可以参考以下几点：
（1）坚持阅读和股票投资相关的书籍报纸，完善自己的知识体系，尤其多关注一些关于股票的报道，建立起自己获取股票相关信息的渠道。对此，投资者应该注意股票知识的学习和信息渠道的建立，需要投资者具有一定的甄别能力。对于那些过时的、胡乱报道以吸引读者的、自称专家胡乱指导的信息，要尤其加以推断求证，千万不能盲目作为股票投资的依据。否则，不但无法取得投资回报，更重要的是无法增强自己的投资能力，造成长时间精力、财力的无谓损耗。
（2）市场经济循环变化和公司赢利模式转变，多具有长期性和偶然性。所谓物竞天择，即使是经济学专家也无法精准预测。但对于基本的市场观念和商品信息，投资者还是要建立起正确、牢靠的认识，以便为自己深入了解和学习行业内知识做好铺垫。
投资者如果想长期持有某家公司的股票，以求获得长期大幅收益，就要对该公司有充分的了解，包括公司的经营模式、运行成本、竞争对手、受用客户、终端服务、客户反馈等。投资者可以亲身感受一下该公司的产品，以用户的身份进行具体尝试。其实，对于初级股票投资者来说，最简单的方法，通常也是最有效的方法。
（3）时刻关注投资公司的股票价格。进入互联网时代后，投资者可以在网上即时查看所投资股票的价格波动，第一时间了解股市行情。通过对日线、周线、月线的观察记录，结合成交量、公司信息、融资情况等因素，总结分析得越清楚、越全面深入，掌握时机的准确性也就越高。
（4）建立正确的投资观念。股票投资风险与收益共存，长期规划是降低风险和增加收益的不二法门，而短期投资从来都不是创造真正财富的方法，孤注一掷最终得到的往往只能是失败。也就是说，投资者只有放眼于长远，着手于实际，建立起长期理财规划的习惯，才更容易取得成功。而股神巴菲特的成功秘诀之一，就是长期持有一家公司的股票。
5.如何选择保值性强的股票
股票的选择是一个从繁入简、从多到少的过程，一般情况下，投资者需要跟踪分析多家公司的信息，从中选择适合自己投资的几家，再坚持更长时间的跟踪分析和调查，才可以最终投资购买股票。建议投资者同时关注3～10只股票，这样投资者的精力和财力都可以得到相对集中的使用，最终获利的概率也能相对提高。
一般，投资者需要跟踪分析的数据包括以下几点：
（1）股票发售公司的季度收益是否有所增长以及是否可以持续增长，主要受该公司的产品销售额、生产成本等因素的影响。如果该公司的季度收益涨势强劲，那么其发行的股票价格升值也将指日可待；而一旦该公司的季度收益明显减少，其股价下挫的可能也会随之增加。
（2）股票发售公司的年收益如果能保持30%～50%的增长率，那么该公司发行的股票很有潜力成为牛股。需要投资者注意的是，市盈率并不是决定投资价值的唯一标准，股票发行公司业绩上的成就才是推动其股价上涨的动力。
（3）股票发售公司推出新的产品、增加生产能力，以及公司制度和管理层的革新，都有可能带动公司股票的上涨，所以投资者投资股票也要对这些信息加以关注。
（4）在其他因素没有明显区别的情况下，流通盘的大小往往也能决定股票的涨跌，但通常情况下，盘小比盘大更具有优势。
（5）拥有基本面支撑的股票一般都可以保持强劲势头，投资者可以考虑在其股价上涨时买进，然后在季度和年底报表发布之前售出，这样可以取得一定的收益。
（6）基金等投资机构对市场和经济形势的时机捕捉比较敏感，投资者可以将他们的动作作为自己判断的依据。
6.如何选择适当时机进入股市
（1）股票市场的价值涨跌是有周期性可循的，所谓“涨极必跌，跌极必涨”。90%以上的股票都会在大盘受挫时下跌，此时建仓无异于自讨苦吃。也就是说，大盘平稳上涨时才可以考虑建仓。例如，以30日为周期，大盘上升到平均线可以考虑小幅建仓；如果大盘上升平稳并势头强劲，则可以考虑追加投入。
（2）年度、季度赢利报告。如果大盘平稳，一些具有良好预期的股票会在报表发布前2～4周内开始上涨，投资者可以及时买进，然后在报表发布前出货。
（3）股本分割。如果大盘平稳，股本分割可能促使其上涨10%左右，但是如果大盘震荡，股本分割也可能加剧负面影响。
（4）热点板块。大盘每一周期上涨都会出现热点板块，这些板块在大盘走强时涨幅可观，但大盘走弱时则大部分无法持续，投资需要慎重。
（5）信息判断。如果事先有正面消息传出，持股者需要适时出货，最迟在股价到达止盈点后坚决出货；如果事先传出负面消息，持股者则可以在股票到达止损点之前耐心观望一阵，如果情况允许，还可以考虑适当加仓。
（6）基金。基金一般会在季度末或年度末选择几只表现良好的股票加仓，投资者可以对这个机会加以利用。
7.股票保值首选成长股
所谓成长股，就是指处于高速发展中的企业发售的股票。这些公司发售的股票通常具有较大的升值空间，是很受投资者青睐的投资资源。由于中国是处于高速发展中的国家，所以国家经济大盘股也具有相当大的升值空间。下面介绍一些成长股购买技巧：
（1）首先要找出成长股可能产生的行业，如新能源行业、高科技行业、生物工程等。
（2）选择资本较少的公司。资本较少的公司，其发展潜力自然相对较大，如一家公司的资本从1万元发展到10万元，要比一家公司的资产从1亿元发展到10亿元容易得多。
（3）要注意观察所购股票发售公司的持续增长能力，结合其过去一两年的报表进行分析总结。一般来说，理想的投资股票增长幅度不能低于150%。
（4）确定购买时机。成长股通常情况下要比其他股票的震动幅度大。熊市阶段，投资者要在股价大幅下跌时购进股票，而在股价大幅上涨时售出股票；牛市阶段，则应该在股票浮动初期购进热门股，在中期购进少量成长股，而在股价大幅上涨、出现疯狂蔓延时，则应该尽快抛售股票。因为成长股的涨跌幅度较大，比较适合富有冒险精神的投资者投资。
8.绩优股的保值选股技巧
绩优股是指实力强劲、运营稳健、业绩突出和规模较大的公司所发售的股票，也叫做蓝筹股。
绩优股在股票市场中的表现很有特点，通常大盘走稳，多头市场来临时，其他股票都有不同幅度的上涨，绩优股却稳如泰山，通常要等到其他股票上涨了很多之后它才慢悠悠地开始上涨；而当大盘震荡，空头市场来临，其他股票纷纷下跌时，绩优股也能保持股价平稳如初，不至于出现大幅跌落。
一般而言，投资者选择购买绩优股的技巧如下：
（1）绩优股因为具有稳中有升的自身特点，所以投资者在恰当时期买进后就不宜再频繁买卖，应该作为一种长期投资。
（2）虽然投资者持有绩优股在短期内很难获得较大收益，但这类股票受市场影响较小，不会出现大幅涨跌的情况，投资者不必过分担忧。
（3）绩优股虽然短期内很难有较大收益，但一旦时机到来，这种股票的收益也是相当可观的。而且，即使不做买卖差价的赢利考虑，绩优股的股息和分红也是一笔不菲的收入。
9.个股的保值选股技巧
投资股票，除了对股票大势要有所了解外，也要对个别股票加强关注。其技巧大致如下：
（1）公司大举购进股票时，投资者可以跟进建仓、加仓。因为大公司在购买股票时，通常有能力拉高股票价格，所以投资者对此要做到眼明手快。
（2）公司如果要增加注册资本，投资者可以及时跟进购买该公司股票，因为公司资本的增加一般都会带动其股票价格的上涨。
（3）如果发现某只股票的价格远低于其他同类型股票，而该股票发售公司的业绩又没有问题，投资者可以考虑购买。因为这样的股票一般都缺乏炒作，投资者只要耐心等待，一旦有市场主力加入，股票价格很快就会有所提升。
（4）如果董监事股权不够充足，又长期不肯离任，导致必须在市场补货，通常会导致该股票价格低廉，投资者可以适时购买股票，持股待涨。
（5）股票发售公司出现董监事争夺股权的情况后，投资者应尽快出仓。因为股权争夺结束之后，股市就失去了强力接手，并且先前购进的股票还可能有所抛售，股价自然会有所回落。
（6）股票价位已经很高时，即使出现利好信息，也不宜增持股票，而应该在股价达到止盈点后尽快出货。这样做一方面是为了保险，另一方面利好出现后也是出货的好机会。
10.如何放长线钓大鱼
最简单的道理，大鱼吨位较大，不能游到水浅的地方，因为会搁浅，即水浅的地方，只能是一些小鱼小虾的场所。也就是说，如果不能将线放长，是不能钓到大鱼的。
很多股票投资者一进入股市便开始钻研各种投资技巧，“十八般武艺”练得可谓样样精通，而且每天死盯股市，买进卖出忙得不亦乐乎，可总是有赚有赔，到头来不要说积聚大量财富，有的保住投资成本都成问题。可见，再高超的投资技巧也不能保证投资回报。其实，最高超的投资技巧，是不倚重技巧，而是建立起正确的投资理念，即长期规划。
只有凭借长期的投资规划，投资者才能获得稳定的投资收益，也只有稳定的投资收益才能使投资者真正积聚财富——巴菲特在股市的成就有目共睹，可算下来，他在股市的年均收益也只在20%左右，但几十年下来，他的财富却已经积聚成“山”。
11.选择最熟悉的股票去投资
很多股票投资者热衷于钻研股票的投资技巧，而往往忽略了股票本身的特性。其实，每一只股票都有其自身的特点，很可能目前表现平平的一只股票，却蕴涵着巨大的升值空间；而目前表现非常抢眼的股票，很可能已经违背了它的特性，隐藏着巨大的陷阱。
也就是说，投资者进行股票投资，应该选择那些自己熟知的领域、熟悉的产品，包括它的生产成本、营销策略、获利手段、市场潜力等，即充分了解这只股票的特性，知道它在什么时候涨是虚高、陷阱，什么时候跌是在被打压。显然，股票投资者如果将这些情况看透、摸透，那么其投资股票的胜算也就越大。
12.如何选择适合自己的保值性股票
假如你一天只关注3～10只股票，工作量就会相对小得多，精力也容易更集中，成功获利的机会自然也就会大大增加。那么，投资者如何选择属于自己投资风格的那3～10只股票呢？股票专家们建议，投资者在选择股票时最好遵循以下几点：
1）公司所处的行业
有些行业对经济周期的变动很敏感，有些行业受经济周期变动的影响则要小一些。例如，汽车工业在经济周期的变动中会受到较大的影响，而饮料和食品一类的行业受到的影响则会小一些。因此，要想避免股市风险，投资者就应购买受经济周期变动影响较小行业公司发行的股票。
2）公司在行业中的地位
一般情况下，行业中一流的公司，通常拥有雄厚的经济实力，在市场上有较强的竞争力，而且这些公司能够持续稳定地发展，并可获得较高的收益，因此投资者可选择投资购买这些公司的股票。但也有专家认为，行业中一流公司的发展一般已经达到成熟阶段，缺乏潜在的成长能力，所以也有人倾向于选择在行业中居于中间地位且有潜在成长能力的公司发行的股票进行投资。
3）公司的赢利状况
由于公司的赢利状况决定着股利支付的水平和股票价格的变化程度，所以历史上某一公司赢利水平一直较好，那么其未来赢利状况一般也会较好。无疑，这种公司发行的股票是可以考虑选择投资的。
4）公司的股东人数及其构成
公司的股东人数多，既表明公司有广泛的资金来源，同时也反映了投资者对公司的普遍信任和良好的预期。另外，股东的构成也很重要。如果一家股份公司的股票由许多金融机构持有，不仅融资和集资更为方便，同时也提高了股份公司的威望。所以，有多家金融机构与公司共同拥有的公司股票，是可以选择投资的股票。
当然，这里所说的都是一般的原则，投资者在实践中也能总结出自己独特的经验、方法。
13.哪些人不适合用股票投资的方式保值资产
社会上生存的人千差万别，性格、爱好、思想、气质、能力都各不相同。那么，是不是随便什么人都可以利用投资股票来获利呢？当然不是。事实上，每个人的能力都不尽相同。正像文艺、体育需要“天才”一样，不是每一个长着大块头的人都可以成为姚明那样的篮球运动员，也不是每个能跑的人都能像刘翔一样跨栏。而炒股也需要一些灵感。虽然有些人分析起股票理论来滔滔不绝，说得头头是道，可实际操作起来却并不得心应手。那么，究竟哪些人不适合炒股呢？
从性格气质上来说，那种遇事头脑发热，情绪容易激动、暴躁的人不适合炒股，因为这样的人即使一时取得好成绩，也难以持久；遇事优柔寡断，难以下定决心的人也不适合炒股，因为这类人往往会贻误战机，难以取胜；自己没有主见，喜欢随大流，听这人这么说有道理，听那人那么说也有道理，总是按别人的意见去做事的人不适合炒股；刚愎自用，谁的意见也不听、不撞南墙不回头的人也不适合炒股。
有些工薪阶层，辛辛苦苦积攒了一笔血汗钱，希望投到股市上能得到好的回报。这类投资者在投资前需要明白的是，一旦投资失误就将造成巨大的损失，甚至导致家破人亡。所以，这样的人最好不要投资股票，毕竟股市风险莫测，谁也无法保证只赚不赔。
据报道，南京有一个人在2007年看到股市大涨，在沪市3700多点时购入了8万多元的股票，当股市涨到4200多点的时候抛了出去，狠赚了一笔，于是非常高兴，但后来竟傻笑不止，导致心脏病复发，当场死亡。这固然是一个极端的例子，但也说明人们如果打算进入股市，就要有充分的思想准备，要对炒股的风险有心理准备，不要对结果缺乏承受能力。
可以说，炒股想要获得成功，保持一个良好的心理状态是非常重要的，因为心脏不好或者心理承受能力不够的人受股市行情影响，情绪波动会很大，所以这类人最好别炒股。
14.如何把握买进或卖出的时机
1）买入股票的时机
（1）大盘相对低点时是买入股票的最佳时机。虽然股民一般都想在最低点买入股票，但实际上这几乎是不可能实现的。所以，只有在大盘相对低点，或者是大盘处于低位时入市才比较合适。
（2）个股价位处于相对低位时是买入股票的好时机。
（3）证券营业部里投资者稀稀拉拉时也适合买入股票。
2）卖出股票的时机
（1）投资者自己设定一个赢利点，如赢利20%就是出局的时机。例如，某一股票购买价为10元，待该股票涨到12元以上即可卖出。
（2）投资者设定一个止损点。如果已经亏损8%～10%，这时就适合卖出。
（3）当大盘进入某一高位，证券市场里人头攒动时，最适合卖出股票。
（4）介绍几种可供投资者借鉴的卖出股票的策略：第一次买入股票后，一旦有5%的获利即可卖出，等股价回到第一次买入价左右再买入，再次获利20%以上时可考虑分批卖出；如果某只股票近期消息频传，股票价升、量增时，股民可大胆持有；当消息明朗或从最高价下跌3%时是果断全仓卖出股票的绝好时机；不考虑指数涨跌，只关注自己股票的盈亏，每天以某个时点的股价为准，计算折算后的金额，与年初的设定相比较，达到25%～30%获利时，也可考虑逐步卖出股票。
15.如何防止股票被套牢
“套牢”是指投资者预计股价将上涨，但买进股票后，股价不升却反而下降，甚至一路下跌，使买进股票的成本，已高出目前可以售出所得市价的一种状况。而投资者预计股价将上涨，但买进后股价却一直呈下跌态势，这种现象称为多头套牢；相反，投资者预计股价将下跌，将所持股票放空卖出，但股价却一直在上涨，这种现象被称为空头套牢。由于我们国家现在不允许卖空交易，所以只有多头套牢。
任何涉足股市的投资者，不论其股战经验有多么丰富，无一例外地都存在着被套牢的可能性。针对如何防止股票被套牢，专家为股民提供了以下几点建议：
1）要树立正确的投资理念
从基本面选股，投资那些有较好发展前景，主营业务、利润增长稳定，未经大幅炒作的成长股；不论什么时候，买入股票前投资者都要盘算好买进的理由，同时对出货的目标有个估计；千万不可盲目地购买股票，盲目购买股票的结果十有八九都会被套牢。
2）要有耐心，逢跌买进
在大盘大跌后股价开始平稳时买入，但这时一定要设立止损点，而且设立好止损点后就必须坚决执行。哪怕是刚买进就被套牢，如果发现错了，就应果断卖出。而要做长线投资的股票必须是股价能长期走牛的股票，一旦股价长期下跌，就必须卖出。要知道股市里有的是机会，没有买进一只上涨的股票，你最多是少赚了一笔钱，而不会有其他损失，但所买股票被套牢却会带给你实实在在的损失。
3）要避免买进在历史高价区交易的股票
此类股票往往经过了充分的炒作，股价早已今非昔比，翻了一番，甚至几番，此时已是庄家忙于出货阶段，如果买进则正中庄家下怀，成了庄家的牺牲品。有时，也许你会有庄家的消息，或者是庄家外围的消息，在买进前可以相信，但出货时千万不能相信。因为出货是自己的事情，没有一个庄家会告诉你自己在出货，所以出货要根据盘面来决定，切忌根据消息来判断。
4）要注意成交量
有的股票无缘无故地下跌，这种情况其实并不可怕，真正可怕的是成交量的放大。尤其是庄家持股比较多的股票绝对不应该有巨大的成交量，这样的状况一旦出现，十有八九是主力在出货。所以，投资者对任何情况下的突然放量都要极其谨慎。
5）拒绝中阴线
无论大盘还是个股，跌破了大众公认的强支撑，出现了收中阴线的趋势，都必须加以重视。尤其走势本来不错的个股，一旦出现中阴线就很可能引发中线持仓者的恐慌，于是大量抛售的情形就可能会出现。通常这种时候，主力即便不想出货，也会因为无力支撑股价被迫出货。而这样做的结果必然是股价下挫。所以，无论在何种情况下，见了中阴线都应该考虑出货。
6）要认准一个技术指标，发现不妙立刻就溜
有时候把一个指标研究透彻了，就可以完全掌握一只股票的走势，一旦发现形势不对，跌破了关键的支撑就必须马上撤离。
7）不要涉足问题股
买股票前要看它的基本面，看有没有令人担忧的地方，尤其是几个重要的指标，以防止基本面突然出现变化。而在基本面不好的情况下，投资者要谨慎介入，提高警惕。
8）要永远牢记基本面服从技术面
股票再好，大盘形态坏了也必跌；股票再不好，只要大盘形态好了也有可能上涨。即便有特大资金来做股票投资，如果形态坏了也应该减少资金投入，等待形态修复后再买进。投资者更要明白，对任何股票都不能迷信，更何况始终持股不动是懒惰的体现。
防止套牢是一方面，而如何实现套牢后的解套，尽可能地止损也是广大投资者需要深入研究的问题。
16.基金保值投资首先要了解你的基金经理
基金管理主要依赖于基金经理，基金经理大权在握，决定何时买卖和买卖多少，因此，基金经理的业务能力将直接影响基金的业绩情况。在这种情况下，投资者自然有必要了解自己的基金经理人。
基金经理一共分为三种：第一种是单个经理，即基金经理单独完成基金的投资决策；第二种是小组经理，即由若干个经理共同完成基金的投资决策；第三种是联合经理，即多个经理联合，每个经理管理一部分基金。
投资者在决定投资基金之前，不但要了解所要投资基金以往的业绩表现，还要了解操作这只基金的经理是否仍为原来的那位经理。如果投资者在购买基金之后发现基金经理发生了变更，也没必要出售基金，因为不是所有的基金都需要非常有能力的经理，如货币基金、债券基金。
17.基金投资保值要正确选择基金公司
我们要怎样跨过重重的陷阱而选择出正确的基金公司进行投资呢？在国外成熟的基金市场上，对选择基金和基金公司有以下4个标准：
1）理念
这里指的是基金投资的理念。因为投资理念是指导一家基金公司进行投资管理的总纲式的因素，投资者首先要看其理念是否成熟而有效；其次要看投资者自己是否能够认可这一理念，进而认可该基金公司的管理方案。
2）团队
任何投资理念和投资方案的执行都离不开团队，基金业绩中一项重要的制约因素就是团队能力的强弱。通常来说，投资能力一般的团队很难做出长期、优异的投资业绩。
3）流程
仅仅依靠团队所做出的投资，一定会产生因主观性的判断而造成的失误。这时，严密而科学的投资流程就显得极为重要。投资依靠流程的约束可以对基金管理人的投资行为进行有效规范，使基金管理人具备筛选优秀基金的能力，从而使良好的业绩具备持续性。
4）绩效
绩效是最简单、最直观的一个评价指标，但需要引起注意的是，这只是一个辅助性工具，因为过往业绩的本质仍然要依靠“理念、团队、流程”三大标准。
18.基金保值投资的投放比例
在很多人看来基金投资相对安全，回报收益又大于储蓄理财产品，因此大举入市，投入了全部存款。其实，这样的做法是不可取的。美国人有一个比较科学的算法，可以供投资者进行参考：30岁时，储蓄投资占个人资产的30%，股票或开放式基金占70%；40岁时，储蓄投资占40%，其他投资占60%；60岁时，储蓄投资占60%，其他投资占40%。
也就是说，投资的态度要随着人的年龄的增长而趋于保守。另外，保险和一些家庭常用储备金的投入都是必不可少的，需要在计划投资之外，不要使自己的投资行为影响日常生活，甚至家人，而这也是投资行为的底线。
19.新基民应该买什么样基金可保值
对于投资者来说，无论是刚刚入门还是久经沙场，都将面对一些市场老手。所以，新手被忽悠是难免的，而新手只要记住这一点，就能大大降低自己被忽悠的可能性。
受理基金办理的银行肯定不是一家，记住关键的几个问题，几家银行转下来，谁优谁劣自然一目了然，个别聪明的投资者说不定还能忽悠一下银行的人。在大概将各家银行和各种基金的情况了解清楚后，就可以投资了。对于第一只基金的购买，专家还是建议新手购买货币基金。
投资者可以一边投资一边学习投资经验，毕竟一口不能吃个胖子，而财富积累也是如此，投资者必须做好打持久战的准备。
20.中低收入人群的基金投资保值方略
对于中低收入者来说，薪水往往很微薄，经不住大的变动，因此，在进行基金投资之前应该做好心理上的准备。
首先，要做好一份投资与回报的评估，即投资回报率。
其次，要基本了解不同投资方式如何运作，因为所有的投资方式都具有风险，只不过是风险高低不同而已。而对于中低收入人群来说，安全性应该放在首位。所以，中低收入的人群要了解不同的投资方式，弄清楚它们所存在的风险。
一般来说，股票、期货市场的投资回报率都较大，但同时风险也较高，中低收入者的风险承受能力不强，所以股票并不适合中低收入的人群投资。而一些回报率相对稳定、风险较低的基金产品则适合中低收入的人群购买，因为这样既能享受相应的利率，又可积少成多，风险较小。
21.高收入人群的基金投资保值方略
高收入人群手中握有的资金量相对数额要大一些，那么，高收入人群在选择基金时有哪些特点呢？
首先，开放式股票基金在高收入群体中所占的市场份额最大。
从选择基金投资的对象来看，高收入群体对投资股票市场的基金有着明显的偏好，有74.7%的高收入者倾向于将股票基金作为投资的对象，选择货币、债券基金的比例相对较低。
从基金规模变化及赎回难易程度来看，高收入群体对开放式基金的偏好明显高于封闭式基金。
其次，在基金的购买渠道方面，有58%的高收入群体主要选择那些信誉好的大银行网点购买。他们在选择代销银行对象时，第一考虑的是代销银行的信誉、品牌、资金规模等能够给人以安全性的保证因素，第二考虑的是银行网点购买的方便性。高收入者中有近25%的人选择通过网络购买基金，这是因为网络购买基金具有很强的便利性，而这对于时间非常宝贵的高收入人群来说，是非常重要的一个因素。一般而言，在这之后才会考虑人员的专业素质及银行的服务态度。
22.老年人的基金投资保值方略
投资基金属于高收益的投资品种，伴随高风险是自然的，而高风险则需要较好的心理承受能力作为支撑。老年人由于受思想观念、心理素质以及身体健康等多方面因素的影响，所以风险承受能力一般很低。那么，老年人在进行基金投资时应该注意些什么呢？
首先要注意不能把所有的资产都投入到基金产品中。
除了日常的开销以及预留出必要的医疗费用之外，建议老年人对股票型基金的占有比例最好不要超过总资产的20%。如果想投资基金，可以选择一份业绩较好的基金做定投；也可以把手中预留的养老金一部分用来购买货币基金，另一部分用来购买低风险的投资品种——债券基金。
23.如何挑选高回报率的基金
基金的回报率就是指基金到一定时期以后的收益情况。可以说，这是基民普遍关注的一点，也是基民挑选基金的重要参考依据。那么，从哪些方面来挑选高回报率的基金呢？
1）基金的规模
其实，最早时基金规模并不被投资者所重视。对很多投资者来说，基金规模似乎只是基金公司的事，投资者只要选定基金类型，就不会产生太大的问题。然而，越来越多的统计显示，基金规模的影响力正在逐步显现。值得投资者注意的是，那些规模处在两端的基金，业绩明显不如规模适中的基金。
据统计显示，2006年净值增长率靠前的股票型基金以两种规模的基金为主：第一类是40亿左右的基金，如景顺长城内需增长、上投摩根阿尔法、上投摩根中国优势基金，这几只基金的平均资产规模都处于30亿到40亿之间；第二类是平均资产规模在10亿左右的基金，如华夏大盘精选、汇添富优势精选、易方达积极成长等。
2）基金经理
眼下基金销售异常火爆，各家基金公司正大力开展营销，一时间，许多基金公司因为业绩出色而备受青睐，获得了极高的知名度。相比之下，那些基金经理的相关介绍并不是很多，所以投资者对于基金经理的概念还很陌生。不少已经买了基金的基民，根本不清楚自己的基金经理是何方神圣，更不要说根据基金经理的优劣来挑选那些高回报的基金了。但是，对于基金经理的选择在挑选高回报率的基金方面却显得十分重要。
一般来说，基金公司往往会指派一些人专门选择股票组成一个股票池，再由基金经理从股票池中精选出有潜质的股票。而基金经理对基金业绩的影响有多大，就要视不同类型的基金而定。如果是管理一只指数型基金，基金经理的职责主要是尽可能减少误差。但是如果管理的是一只成长型基金，则需要挑选成长型股票，此时基金经理的眼光就会显得十分重要。可见，确定基金经理的影响程度要根据基金的类型来判定。其实从总体来讲，基金经理经验的多少对于成长型基金的业绩来说有着十分显著的影响。一般而言，经验越丰富，基金经理的表现也就越佳。
3）投资风格
同一市场，因为基金的类型和风格的不同，往往业绩也会有很大的差别。也就是说，投资风格的选择也会影响到基金的回报率。
基民在购买基金之前，应该仔细研究基金契约，特别是基金契约中对投资目标、投资范围的规定，而基金契约也会对基金自身的类型进行定位。
通常，基金的投资风格有以下几种：科技型、积极进取型、平衡型、中小企业成长型、指数型、优化指数型、稳健成长型、资产重组型等。
通常，投资的风格和基金类型的选择，体现的是基金对市场的判断。而基金对市场的主观认识越符合市场的客观实际，它的投资策略就越有成效，基金的业绩也就越好，基金的回报率自然也就越高。
由于基金公司的创新成果也是衡量基金公司是否在投资方面积极努力的参考因素，所以它也直接影响基金回报率的判定。
24.买政府性债券保值性强还是企业性债券保值性强
收益性即投资回报，是所有投资者的共同目的，而且每个投资者都希望自己的投资能获得更高的收益。就债券投资来说，政府性质的债券虽然安全系数最高，但同时收益性也最小，通常小到投资者要考虑这种投资的最终收益能否抵消交易费用。而企业性质的债券则是在存在高风险的同时也增加投资者的收益，投资者对这种债券的投资通常需要有比较丰富的经验和对较强风险有一定的承受能力。相比较之下，金融机构发行的债券则可以取长补短，中和政府债券和企业债券的风险和投资回报。
25.选择哪些债券最具有保值性
债券投资的风险比很多投资产品的风险都要低，但一般来说也不是没有风险的，而且影响其价格变化的因素有很多。其中尤其以企业债券风险最高，很可能出现违约状况，一旦企业破产倒闭，投资者的投入就很可能付之东流。投资者在选择购买债券时，可以考虑购买有抵押的债券，因为有抵押物品存在，投资者的投资风险可以相对降低。
此外，可转换债券和不可转换债券相比，可转换债券的风险更大，因为这种债券可以随时转换，并且是作为企业的自有资产与企业共同承担风险的。
26.个人如何进行债券投资保值
个人投资债券，需要根据自身的支出情况来制订相关的投资计划，如短期的用款，可以购买短期的债券，如记账式国库券、无记名债券等。这种债券的流通性非常好，可以随时在二级市场兑现，投资者在获得投资收益的同时也不用担心影响用钱需要；而如果是长期大额资金，投资者应考虑购买中、长期债券，如凭证式国债或记账式国债。这种债券的特点通常是流通性相对差一点，但收益却可以相应增加。
27.进行债券投资性保值的注意事项
债券投资相对比较繁杂，投资者需要认真研究相关的细节，而且在大的债券投资方向上，投资者也应该有所了解。通常，投资者投资债务时需要注意如下几点：
（1）了解经济发展趋势，着重关注国家最新的货币政策和财政信息，根据其中的变化，总结分析，捕捉市场变化信息，提前做出行动。
（2）掌握大的金融市场动向，包括股票、基金、票据等，因为这些都是可能导致债券价格涨跌的重要因素。
（3）熟悉市场规则，保持平和心态和冷静思考，提高自己的业务能力，不可以长期依附别人做出投资判断。
（4）开拓投资思路，将投资目光放长远，不可以将投资局限于某一种产品和阶段，从而使投资思路进入死胡同。
（5）投资债券，要在投资之前建立起完备的思路和整体的规划，并做出切实可行的应急方案，根据实际情况适时调整投资策略，切忌盲目跟风、摇摆不定。
（6）债券不是股票，无论是出于风险还是收益考虑，都适宜进行长期的投资计划，而不宜短线持有。
28.如何进行国债投资才能保值
国债是国家为筹措资金而向投资者出具的书面借款凭证。国债分为普通型国债和特种国债。普通型国债主要分为凭证式国债、记账式国债和无记名（实物）国债三种，而特种国债主要有定向国债、特种国债和专项国债等几种。
通常，投资者主要是选普通型国债进行投资，其中凭证式国债主要面向居民投资者，近似于储蓄存款，流动性相对较差。一般，投资国债的收益主要由两部分组成：一是持有期的累积利息收益，是买入时的国债到期收益率与持有期（年数）的乘积，主要由买入价格、票息、持有期决定；二是资本利得（或亏损），是由利率变化引起的买入价格和卖出价格的差异。当然，还需要从上面提到的收益中扣除0.2%的交易手续费。一般情况下，通过国债投资理财的人如果中途卖出国债，可能出现的结果有如下三种：
第一种，如果国债市场利率上升的幅度超过一定数值，资本亏损超过扣除手续费后的累积利息，那么投资者将蒙受本金损失。
第二种，如果市场利率维持稳定，没有太大的波动，基本不会有任何资本亏损或资本利润。投资者虽然没有本金损失，但也只能够获得扣除手续费后的累积利息。
第三种，如果市场利率下降，投资者除了获得扣除手续费后的利息收入外，一般还能获得资本利得，而本金也能得到增值。
29.个人应该如何挑选保值性强的债券
对于个人投资债券的投资者来说，能否选择一只优秀的债券进行投资，决定着后期收益的大小。目前我国债券市场推出的债券产品五花八门，下面列出一些具体类型的债券进行分析，以供个人投资者参考。
1）凭证式国债
凭证式国债的投资风险基本为零，投资最低限额为1000元整，在一般银行的柜台都可以进行相关的业务办理，比较适合相对保守的投资者。
凭证式国债性质类似银行储蓄的定期存单，但投资收益要大于定期储蓄，其主要特点为：从投资者购买之日起开始计息，可以记名挂失，但不能上市流通及转让。投资者如需变化，可以申请提前兑取，除偿还本金外，还可按实际持有天数及相应的利率档次计付利息。
2）记账式国债
记账式国债基本没有任何风险，最低购买额为1000元整，在银行的柜台和证券交易所都可以办理相关业务，其利率要略低于同期的银行储蓄利率。其主要特点是：流通性强、不收认购手续费用、到期后兑现、二级市场的交易要缴纳一定的费用。因为这种债券的投资收益率较低，投资者一般只能依靠低买高卖的手段来获取差价收益。
3）电子储蓄国债
电子储蓄国债的投资风险为零，最低认购额为100元，在部分银行的柜台可以办理相关业务。电子储蓄国债的投资利率普遍高于同期银行的储蓄利率，比较适合投资者进行长期的投资理财规划。
电子储蓄国债的债券记录和债权管理都由计算机系统进行电子操作，从而免去了投资者管理纸质债券的麻烦，同时也更便于进行相关查询。电子储蓄国债实际上更接近于储蓄投资，它不但不可以进行二级市场的交易，也不存在价格波动，投资者无法获得购买差价带来的经济收益。但投资者可以按照相关规定提前兑现债券，还可以进行部分兑现。不过，提前兑现需要支付1%的手续费，而且不能在付息日期之前的15日内进行。
电子储蓄债券实行实名购买制，而且购买上限为300万元人民币。
4）地方债券
地方债券的风险基本为零，同样适合保守型投资者进行投资理财。最低认购额为1000元，在证交所可以进行相关的业务办理，但其利率一般低于同期的银行储蓄利率。
地方债券是地方政府发行的债券，因为它低于银行同期利率的票面利率，加上流通性较差，致使这种债券很少被投资者问津。但3年期的地方债券在规避风险和收益方面都有强势表现，而且交易免税，建议比较保守的投资者搭配其他类型的证券组合购买。
5）公司债券
公司类型的债券有一定的购买风险，最低认购额度为1000元，可以在证交所进行相关业务办理，票面利率高于同期银行储蓄利率，比较适合有一定投资经验和知识的投资者进行投资。
公司类型的债券包括公司债券、企业债券和可转换债券，其中公司债券和可转换债券可上市发售，而企业债券则由非上市公司发售。
公司债券的流通性较强，可以在二级市场进行自由交易，相比国债类型和地方债券，其收益较高。但公司债券的还款由公司未来的经营利润来完成，如果无利润则与投资者一起承担损失。显然，这种债券充满了不确定性。
在这种情况下，投资者在投资这一类债券时，一定要充分考量自己的业务能力和风险承担能力。
6）城投类型债券
城投类型的债券也具有一定的投资风险，最低认购额度为1000元整，可以在证交所办理相关业务，票面利率要高于银行同期的储蓄利率，比较适合有一定投资经验的投资者进行投资。
城投类型债券是由地方政府发起，然后由地方企业组织发售的债券。虽然其票面利率较高，却也存在着较高的偿还风险。但由于这种债券是由地方政府发起的，相比其他企业类型的债券，其投资风险又要低一些，建议投资者谨慎投资。
7）债券基金
债券基金具有一定的投资风险，最低的认购额为1000元整，在银行柜台、债券营业网点、基金经理公司都可以办理相关业务。
债券基金就是基金经理公司专门用于投资债券的基金，相对于个人投资债券更专业，也更具规模。由于银行债券、企业债券和可转债券的门槛较高，个人投资者想要进行投资难度会大一些，而投资债券基金就是对这一劣势的有效补充。
和国债相比，债券基金兑现更加灵活，投资更广泛，收益更高，但其风险也有所增加，而且债券基金的价格差异收益和它的票面利率成反比，其市场价值波动较大时，业绩表现必然会受到一定的影响，投资者需要谨慎对待。
通常来讲，债券基金适合谨慎但风险承受能力不怎么强的投资者投资。