1.5 持有至到期投资
考点1 持有至到期投资的内容
持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。通常情况下，包括企业持有的、在活跃市场上有公开报价的国债、企业债券、金融债券等。
考点2 持有至到期投资的账务处理
（1）科目设置
为了反映和监督持有至到期投资的取得、收取利息和出售等情况，企业应当设置“持有至到期投资”、“投资收益”等科目进行核算。“持有至到期投资”科目核算企业持有至到期投资的摊余成本，借方登记持有至到期投资的取得成本、一次还本付息债券投资在资产负债表日按照票面利率计算确定的应收未收利息等，贷方登记企业出售持有至到期投资时结转的成本等。其中，持有至到期投资下设的明细科目有：成本、利息调整、应计利息。
（2）账务处理
①持有至到期投资的取得
企业取得持有至到期投资应当按照公允价值计量，取得持有至到期投资所发生的交易费用计入持有至到期投资的初始确认金额，取得持有至到期投资支付的价款中包含已到期但尚未领取的债券利息，应当单独确认为应收项，不构成持有至到期投资的初始确认金额。
【注意1】交易性金融资产发生的交易费用，计入投资收益科目的借方。
【注意2】持有至到期的入账成本=买价-买价中包含的已到付息期但尚未领取的债券利息+交易费用
借：持有至到期投资——成本（面值）
——利息调整（差额，也可能在贷方）
应收利息（实际支付的款项中包含的已到付息期未领取的利息）
贷：银行存款等
②持有至到期投资的持有
企业在持有“持有至到期投资”的会计期间，所涉及的会计处理主要有两个方面：一是在资产负债表日确认债券利息收入，二是在资产负债表日核算发生的减值损失。
a．持有至到期投资的债券利息收入
借：应收利息（分期付息债券按票面利率计算的利息）
持有至到期投资——应计利息（到期时一次还本付息债券按票面利率计算的利息）
贷：投资收益（持有至到期投资期初摊余成本和实际利率计算确定的利息收入）
持有至到期投资——利息调整（差额，也可能在借方）
【说明】金融资产的摊余成本，是指该金融资产初始确认金额经下列调整后的结果：①扣除已偿还的本金；②加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额；③扣除已发生的减值损失。理解第二步“加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额”，如图1-15所示。
图1-15 关于摊余成本调整的理解
投资收益=本期计提的利息收入=期初摊余成本×实际利率
本期期初摊余成本即为上期期末摊余成本。
期末持有至到期投资的摊余成本=期初摊余成本+本期计提的利息（期初摊余成本×实际利率）-本期收到的利息（分期付息债券面值×票面利率）和本金-本期计提的减值准备
b．持有至到期投资的减值
资产负债表日，持有至到期投资的账面价值高于预计未来现金流量现值的，企业应当将该持有至到期投资的账面价值减记至预计未来现金流量现值，将减记的金额作为资产减值损失进行会计处理，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。
基本账务处理：
借：资产减值损失——计提的持有至到期投资减值准备
贷：持有至到期投资减值准备
转回时，做相反分录。
【说明】已计提减值准备的持有至到期投资价值以后又得以恢复的，应当在原已计提的减值准备金额内予以转回。转回的金额计入当期损益。
（3）持有至到期投资的出售
企业出售持有至到期投资时，应当将取得的价款与账面价值之间的差额作为投资损益进行会计处理。如果对持有至到期投资计提了减值准备，还应当同时结转减值准备。
基本账务处理：
借：银行存款等（实际取得价款）
持有至到期投资减值准备
持有至到期投资——利息调整（或贷方）
贷：持有至到期投资——成本（面值）
持有至到期投资——应计利息（到期一次还本付息债权累计的利息）
借贷差额计入：投资收益
【真题演练】
1．2012年1月1日，甲公司支付125000元，购入乙公司同日发行的5年期债券，债券票面价值总额为150000元，票面年利率为4%，实际年利率为8%，债券利息每年末支付（即每年利息为6000元），本金在债券到期时一次性偿还。甲公司将其划分为持有至到期投资，2013年12月31日，该债券的账面价值为（ ）元。[2014年真题]
A．150000
B．125000
C．133320
D．129000
【答案】C
【解析】持有至到期投资，应当采用实际利率法，按摊余成本计量。2012年12月31日持有至到期投资的账面价值=125000+125000×8%-150000×4%=129000（元）,2013年12月31日持有至到期投资的账面价值=129000+129000×8%-150000×4%=133320（元）。
2．下列各项中，资产减值损失在减值范围内可以转回的是（ ）。[2014年真题]
A．长期股权投资
B．持有至到期投资
C．采用成本模式的投资性房地产
D．无形资产
【答案】B
【解析】已计提减值准备的持有至到期投资减值以后又得以恢复的，应当在原已计提的减值准备金额范围内，予以转回。
3．2012年1月1日，甲公司购入乙公司当月发行的面值总额为1000万元的债券，期限为5年，到期一次还本付息。票面利率8%，支付价款1080万元，另支付相关税费10万元，甲公司将其划分为持有至到期投资，甲公司应确认“持有至到期投资——利息调整”的金额为（ ）万元。[2013年真题]
A．70
B．80
C．90
D．110
【答案】C
【解析】企业取得的持有至到期投资，应当按照该投资的面值，借记“持有至到期投资——成本”科目，按照实际支付的金额，贷记“其他货币资金——存出投资款”等科目，按照其差额，借记或贷记“持有至到期投资——利息调整”科目。
会计分录如下：
